Chat With Us
Chat With Us
en-USid-ID
X

Transaksi Derivatif/Lindung Nilai


  • FX Forward
  • PAR Forward
  • Domestic Non-Deliverable
    Forward (DNDF)
  • FX Swap
  • Cross Currency Swap (CCS)
  • Interest Rate Swap (IRS)
  • FX Option
  • Call Spread Option (CSO)
  • Series Of Call Spread Option
    (Series Of CSO)

FX FORWARD

FX Forward merupakan transaksi penjualan atau pembelian suatu mata uang terhadap mata uang lainnya yang penyerahan dananya dilakukan lebih dari 2 (dua) hari kerja sejak tanggal transaksi.


Manfaat

  • Memberikan kepastian nilai uang dimasa datang sehingga memudahkan dalam pembuatan cashflow Perusahaan.
  • Pembelian atau penjualan berbagai mata uang asing yang dapat dilakukan dengan penyerahan di masa datang (lebih dari dua hari kerja).
  • Tersedia dalam beragam mata uang (USD, EUR, GBP, CAD, CHF, JPY, AUD, SGD, HKD, SAR, CNY, dan mata uang lainnya sepanjang tersedia harga di pasar).

PAR FORWARD

Par Forward merupakan serangkaian transaksi forward, berupa kontrak pembelian atau penjualan kesepakatan untuk mempertukarkan seri atau rangkaian arus kas di masa yang akan datang dari mata uang satu ke mata uang yang lain dengan menggunakan kurs yang sama.


Manfaat

  • Tersedia dalam beragam mata uang (USD, EUR, GBP, CAD, CHF, JPY, AUD, SGD, HKD, SAR, CNY, dan mata uang lainnya sepanjang tersedia harga di pasar).
  • Sebagai sarana lindung nilai terhadap risiko pasar .
  • Memberikan kepastian nilai uang sehingga memudahkan dalam pembuatan cashflow Perusahaan .
  • Memungkinkan nasabah untuk melakukan transaksi dengan jatuh tempo yang berbeda-beda namun kurs yang digunakan sama.
  • Jangka waktu transaksi tidak harus mengikuti interval tertentu, namun dapat disusun mengikuti kebutuhan arus kas nasabah.

DOMESTIC NON-DELIVERABLE FORWARD (DNDF)

DNDF adalah transaksi derivatif valuta asing terhadap rupiah yang standar (plain vanilla) berupa transaksi Forward dengan mekanisme fixing yang dilakukan di pasar domestik.


Manfaat

  • Memberikan alternatif instrumen lindung nilai untuk memitigasi risiko pasar seiring dengan kewajiban melakukan lindung nilai di dalam negeri.
  • Tersedia dalam beragam mata uang sepanjang menggunakan settlement currency berupa rupiah, kecuali MYR dan THB.
  • Transaksi menggunakan mekanisme fixing, sehingga penyelesaian transaksi tanpa pergerakan dana pokok, dengan cara menghitung selisih antara kurs transaksi Forward dan kurs acuan pada tanggal tertentu yang telah ditetapkan di dalam kontrak (fixing date)

FX SWAP

FX SWAP adalah transaksi pertukaran suatu jumlah tetap dari suatu mata uang dengan mata uang lainnya, pada kurs yang disepakati dan persetujuan simultan untuk melakukan penukaran kembali jumlah yang sama dari mata uang pertama terhadap mata uang kedua pada suatu tanggal di kemudian hari.


Manfaat

  • Tersedia dalam beragam mata uang (USD, EUR, GBP, CAD, CHF, JPY, AUD, SGD, HKD, SAR, CNY, dan mata uang lainnya).
  • Memberikan kepastian nilai uang dan kewajiban di masa sekarang dan akan datang.

Cross Currency Swap (CCS)

CCS merupakan kesepakatan antara dua pihak untuk menukarkan sejumlah pokok dan pembayaran interest dalam mata uang yang berbeda. Penukaran pokok menggunakan kurs pada saat dimulainya transaksi.


Manfaat

  • Fleksibilitas bagi nasabah untuk me-switch kewajiban dari satu mata uang ke mata uang yang lain.
  • Memungkinkan nasabah untuk mengambil pinjaman dalam suatu currency asing yang memberikan term yang paling bagus.
  • Dapat digunakan untuk lindung nilai atas pergerakan kurs dan interest rate.

INTEREST RATE SWAP (IRS)

IRS merupakan kesepakatan antara dua pihak untuk melakukan pertukaran seri/rangkaian pembayaran interest (fixed to float, float to fixed, atau float to float) dalam mata uang yang sama.


Manfaat

  • IRS dilakukan untuk lindung nilai eksposur kredit/kewajiban atas pergerakan interest rate.
  • Efisiensi dan fleksibilitas profil keuangan nasabah dapat disesuaikan dengan kebutuhan cashflow Perusahaan.
  • Transaksi IRS dilakukan secara private agreement sehingga pihak lain tidak bisa mengetahui transaksi yang telah disepakati baik secara cashflow maupun profit loss-nya.
  • Nasabah dapat menyesuaikan komposisi float dan fixed dari aset atau kewajibannya.

FX OPTION

FX Option adalah perjanjian untuk memberikan hak untuk membeli (call option) atau menjual (put option) sejumlah nominal mata uang tertentu untuk masa yang akan datang pada harga yang telah ditetapkan sebelumnya.


Manfaat

  • Sebagai sarana lindung nilai terhadap pergerakan nilai tukar mata uang.
  • Pembeli (option holder) mendapatkan potensi keuntungan tidak terbatas dan potensi kerugian maksimal hanya sebesar premi yang dibayarkan.
  • Mendapatkan exchange gain, capital gain, dan potensi return yang lebih tinggi.

CALL SPREAD OPTION (CSO)

CSO merupakan gabungan dari transaksi beli call option dan jual call option yang dilakukan secara simultan dalam satu kontrak transaksi dengan strike price yang berbeda dan nominal yang sama.


Manfaat

  • Sebagai sarana lindung nilai dari risiko pasar, baik dari sisi aset maupun liabilitas, dengan biaya yang lebih efisien.
  • Tersedia dalam beragam mata uang (sesuai dengan kebijakan ruang lingkup bisnis Treasury, termasuk diantaranya rupiah).

SERIES OF CALL SPREAD OPTION (SERIES OF CSO)

Series of CSO suatu kontrak atas serangkaian transaksi CSO untuk suatu periode/jangka waktu tertentu dengan strike price yang sama.


Manfaat

  • Sebagai sarana lindung nilai dari risiko pasar sesuai dengan jadwal yang telah ditentukan.
  • Nasabah dapat melakukan satu kesepakatan yang terdiri dari beberapa transaksi CSO.
  • Memastikan bahwa penerimaan pendapatan atau pembayaran kewajiban valuta asing pada suatu periode berada dalam kisaran kurs yang dapat diterima (acceptable) oleh nasabah.